事涉6年前的項目。

被調查1個月后，證監會對第一創業全資子公司第一創業證券承銷保薦有限責任公司（以下簡稱“一創投行”）的立案調查已有結果。

12月7日，第一創業公告稱，因一創投行涉嫌在鴻達興業股份有限公司（以下簡稱“鴻達興業”）2019年可轉債項目持續督導期間未勤勉盡責，中國證監會江蘇監管局擬對一創投行責令改正，給予警告，罰沒合計1698.11萬元；同時擬對兩名保代給予警告，并分別處以150萬元罰款。據悉，公司及相關人員享有陳述、申辯及要求聽證的權利。

自去年以來，多家券商投行因持續督導不到位而被罰，甚至有機構因此被罰暫停保薦業務半年。對券商投行而言，上述一系列處罰表明，持續督導工作不再是“走過場”，而成為監管緊盯的關鍵環節。

公司回應以案為鑒

12月7日，第一創業發布公告，稱在12月5日收到中國證監會江蘇監管局《行政處罰事先告知書》。這距離公司10月29日被立案調查僅過去37天。

江蘇證監局表示，一創投行涉嫌在鴻達興業2019年可轉債項目持續督導期間未勤勉盡責，包括未充分核查募集資金投入及歸還情況；未按規定發表核查意見，導致出具的相關持續督導文件存在虛假記載；未按規定履行督促及報告義務。

江蘇證監局認為，一創投行作為鴻達興業2019年可轉債項目的保薦人，持續督導期間未勤勉盡責，涉嫌違反《證券法》。

而保薦代表人范某源、宋某作為一創投行上述違法行為直接負責的主管人員，也難辭其咎。

對此，江蘇證監局擬決定，對一創投行責令改正，給予警告，沒收保薦業務收入424.53萬元，并處以1273.58萬元罰款；對上述2名保薦代表人宋某、范某源給予警告，并分別處以150萬元罰款。

第一創業表示，公司已督促一創投行切實以案為鑒，一創投行誠懇接受處罰，并將深刻反思、整改到位，進一步強化執業質量管控，勤勉盡責、規范運作，全面提升投行執業質量。

第一創業還談到，目前公司和一創投行的經營情況正常，本次《行政處罰事先告知書》擬處罰事項不會對公司及一創投行的經營活動、財務狀況及償債能力造成重大不利影響。

“鴻達興業系”變賣資產進行時

上述鴻達興業早在去年3月因觸發“面值退市”情形而退市，其股票及可轉債進入全國中小企業股份轉讓系統交易，簡稱分別為“R鴻達1”與“鴻達退債”。

其中，鴻達退債在2024年6月宣布違約，受到市場關注。一創投行作為鴻達退債的受托管理人，已經接受債券持有人委托向鴻達興業采取法律行動。

今年6月，江蘇證監局曾對鴻達興業進行處罰，指出其存在三項違法事實：一是擅自改變2019年募集資金用途；二是2019年至2022年年度報告、2023年半年度報告及相應期間募集資金存放與實際使用情況的專項報告、關于歸還募集資金的公告存在虛假記載；三是未及時披露重大訴訟、仲裁及重大擔保事項進展情況。

公開資料顯示，鴻達興業經營陷入困境，其多家子公司已被法院裁定受理破產重整或破產清算。而控股股東鴻達興業集團有限公司也因行業低迷、償債壓力大，于2024年被法院裁定破產。

值得一提的是，該集團旗下另一企業——廣東興業國際實業有限公司，近期因重整投資權益被拍賣而受到關注。主要因為該公司主要資產正是廣州的地標建筑——廣州圓大廈。該建筑通體金色，形似銅幣，其建筑審美風格及大廈名稱的粵語發音，多年來備受當地人爭議。

圖源：淘寶司法拍賣網站競買公告

券商中國記者獲悉，上述廣東興業國際實業有限公司重整投資權益拍賣項目于11月14日進行首次拍賣，因無人出價而流拍；在11月28日進行第二次拍賣，結果依舊流拍。就在12月5日，這一拍賣項目再度“上架”，此次起拍價較首次拍賣時的13.60億元有所下調，降至10.8億元。據悉，本次拍賣將于12月13日正式開啟。

持續督導成處罰高發區

近年來，“持續督導未勤勉盡責”已成為券商投行罰單中的高頻情形。監管部門一系列處罰向業內敲響警鐘，上市后的持續督導絕非“走過場”，需要履行實質核查。

根據券商中國記者不完全統計，去年至今，華西證券、華英證券、中信證券、東莞證券、華泰聯合、中原證券、東北證券、中信建投等因投行項目持續督導業務未能勤勉盡責而被處罰。

去年年底，券商中國記者從券商投行人士處求證獲悉，中國證券業協會曾向證券公司就《證券公司保薦業務持續督導工作指引》征求意見。這主要因為，在協會看來，在實際執業過程中，部分保薦機構仍存在“重發行保薦、輕持續督導”的傾向，對上市公司持續督導工作支持力度不夠，在持續督導中流于形式、未能勤勉盡責。

彼時起草內容主要有三方面，一是制定較為健全的保薦業務持續督導執業規范；二是針對可轉債股債雙性特點，明晰可轉債項目的股性持續督導與債性受托管理工作要求，解決保薦人可轉債持續督導執業“困惑”問題；三是形成統一的持續督導工作底稿目錄。

責編：王璐璐

排版：劉珺宇

校對：許欣